الرافعة المالية والهامش في الفوركس | فهم العوامل الأساسية للتداول

فريق OW Markets

8 دقائق قرائه

تعريف الرافعة المالية (Leverage)

الرافعة المالية هي أهم ميزة في سوق الفوركس تتيح للمتداولين التحكم  في شراء كميات كبيرة من العملات أو أدوات التداول في السوق باستخدام مبلغ صغير نسبيًا من رأس المال. يمكنها تعزيز الأرباح المحتملة وكذلك الخسائر المحتملة، مما يجعلها أداة قوية ولكن سلاح ذو حدين. سيوضح هذا المقال ما هي الرافعة المالية، وكيف تعمل، وفوائدها، ومخاطرها، وأفضل الممارسات لاستخدام الرافعة المالية في استراتيجية التداول الخاصة بك.

ما هي الرافعة المالية؟

تشمل الرافعة المالية إمكانية زيادة القدرة الشرائية لرصيد الحساب حيث يمكنك شراء ، نقدم في OW Markets الرافعة المالية للمتداولين لفتح مراكز أكبر بكثير من رأس المال الأساسي. يتم توضيح الرافعة المالية عادةً كنسبة، مثل 50:1، 100:1، أو 500:1.

أحجام الرافعة المالية المسموح بها 

تختلف أحجام الرافعة المالية التى تسمع بها شركة وسيط التداول، بما في ذلك السياسات التنظيمية ونوع حساب التداول. عادةً ما تتراوح أحجام الرافعة المالية من 1:1 إلى 1:500، وبعض الشركات قد توفر رافعات مالية تصل إلى 1:1000 أو أكثر.

1- رافعة مالية 1:1: في هذه الحالة، لا تستخدم أي رافعة مالية. رأس المال الذي تستثمره هو ذاته رأس المال الذي تتحكم فيه.

2- رافعة مالية 1:50: تُعتبر هذه النسبة معتدلة، حيث يمكنك بمبلغ 1000 دولار أن تتحكم في استثمار بقيمة 50,000 دولار.

3- رافعة مالية 1:500: هذه النسبة تُستخدم من قبل المتداولين الأكثر خبرة، حيث يُمكنك برأس مال 1000 دولار أن تتحكم في 500,000 دولار.

كلما زادت الرافعة المالية، زادت الفرص المتاحة لتحقيق أرباح كبيرة، لكن أيضًا تزداد معها المخاطر المحتملة.

كيف تعمل الرافعة المالية، ونظام الهامش فى الفوركس؟

نسبة الرافعة المالية

تشير إلى عدد مرات مضاعفة رأس المال الأساسي. على سبيل المثال، بنسبة رافعة مالية 100:1، يمكنك فتح عقود صفقات قيمتها 100,000 دولار باستخدام 1,000 دولار فقط من رأس مالك الأساسي. 

الهامش

هو المبلغ الذي تحتاج إلى إيداعه لفتح صفقات باستخدام الرافعة المالية. في حالة الرافعة المالية 100:1، سيكون الهامش المطلوب 1%  من حجم رأس المال الأساسي.

عندما تقوم بفتح صفقة، سيقوم الوسيط بحجز جزء من رصيد حسابك كهامش محجوز (Required Margin)، مما يعني أن هذا الجزء من المال لا يمكن استخدامه في فتح صفقات جديدة حتى يتم إغلاق الصفقة الحالية. 

فوائد الرافعة المالية

إمكانية فتح صفقات عديدة على أكثر من أداة تداول

تسمح الرافعة المالية لفتح عدة صفقات على عدد أكثر من أدوات التداول كالعملات والسلع والمعادن والأسهم  وغيرها وهو ما يعني زيادة الانكشاف على الأسواق بشكل أكبر. 

كفاءة رأس المال

يمكن للمتداولين استخدام الرافعة المالية لتخصيص رأس المال بكفاءة أكبر، مما يسمح لهم بتنويع استثماراتهم وإدارة المخاطر بشكل أفضل.

إمكانية تحقيق عوائد أعلى

مع القدرة على التحكم في مراكز أكبر، يمكن للمتداولين تحقيق عوائد أعلى على استثماراتهم، حيث يمكن أن تزيد أحجام التداول الأكبر من الأرباح. 

ما هي أنواع الهامش في الفوركس 

الهامش في الفوركس يتضمن نوعين رئيسيين:

- الهامش المحجوز: هو المبلغ الذي يتم حجزه من رصيد الحساب الخاص بك الذي يتم حجزه من قبل الوسيط عند فتح صفقة جديدة. يُستخدم هذا المبلغ كضمان لتغطية أي خسائر محتملة قد تحدث نتيجة لتحركات السوق. كلما زاد حجم الصفقة التي تفتحها، زاد الهامش المحجوز.

- الهامش المتاح: هو الجزء المتبقي من رصيد حسابك الذي يمكن استخدامه لفتح صفقات جديدة. يتم حساب الهامش المتاح عن طريق طرح الهامش المحجوز من إجمالي رصيد الحساب. إذا كنت تملك صفقات رابحة، سيزداد الهامش المتاح، والعكس صحيح إذا كانت الصفقات خاسرة.

ما هو مستوى الهامش (Margin Level)

مستوى الهامش (Margin Level) هو النسبة المئوية بين رصيد الحساب والهامش المحجوز. يتم حساب مستوى الهامش باستخدام المعادلة التالية:

مستوى الهامش = (رصيد الحساب/ الهامش المحجوز) × 100

هذا المؤشر يُستخدم لتقييم مدى قدرة حسابك على تحمل الخسائر. إذا انخفض مستوى الهامش إلى ما دون حد معين يحدده الوسيط، قد يتم إصدار نداء الهامش أو المارجن كول.

ما هو نداء الهامش  (Margin Call)؟

نداء الهامش أو المارجن كول هو إشعار يُرسله الوسيط للمتداول عندما ينخفض مستوى الهامش إلى حد معين يُعتبر غير آمن. عند تلقي نداء الهامش، قد يُطلب منك إيداع أموال إضافية أو إغلاق بعض الصفقات.

نداء الهامش يُعتبر إشارة تحذيرية بأن حسابك يقترب من مستوى التسييل أو Stop Out، مما يعني أنك معرض لخطر إغلاق بعض أو كل صفقاتك تلقائيًا.

مخاطر الرافعة المالية

1- الخسائر المضاعفة

كما يمكن للرافعة المالية تعزيز الأرباح، يمكنها أيضًا زيادة الخسائر. قد يؤدي تحرك صغير غير مواتٍ في السوق إلى خسائر كبيرة، قد تتجاوز رأس المال. 

إذا تحرك السوق ضدك، قد تضطر إلى زيادة حجم الأموال المودعة للحفاظ على حجم الهامش المتاح وهذا في حال لم تقم بوضع أمر وقف خسارة للحد من الخسائر الناتجة عن انعكاس السعر من مستوى دخولك للصفقة. يُعرف هذا بالهامش المحجوز، والفشل في تلبية هذا الهامش يمكن أن يؤدي إلى إغلاق الصفقات اتوتماتيكيا في حال وصل حجم الخسائر إلى الهامش المحجوز. 

2- زيادة التقلبات

في حال قمت بشراء أحجام عقود كبيرة فإن حجم الخسائر أو الأرباح تكون أكثر حساسية لتقلبات السوق، مما يمكن أن يؤدي إلى تغييرات سريعة وكبيرة في أهداف الربح وحجم الخسائر المتوقعة. 

أفضل الممارسات لاستخدام الرافعة المالية

1- فهم المخاطر  المرتبطة بالرافعة المالية

قبل استخدام الرافعة المالية، قيم تحملك للمخاطر وتأكد من أنك مرتاح مع إمكانية حدوث خسائر كبيرة. 

2- استخدام مستويات مناسبة من الرافعة المالية

ابدأ بمستويات منخفضة من الرافعة المالية وزدها تدريجيًا مع زيادة خبرتك وثقتك في استراتيجية التداول الخاصة بك.

3- تنفيذ استراتيجيات إدارة المخاطر

استخدم أوامر وقف الخسارة، وأوامر جني الأرباح، وأدوات إدارة المخاطر الأخرى لحماية رأس المال وتقليل الخسائر المحتملة.

4- مراقبة حجم الأرباح والخسائر عن كثب

راقب حجم  الأرباح والخسائر المحتملة بانتظام واستعد لاتخاذ إجراء إذا تحرك السوق ضدك.

5- التعليم المستمر

استمر في تثقيف نفسك حول الرافعة المالية وآثارها، وابقَ على اطلاع حول ظروف السوق وكيف يمكن أن تؤثر على صفقاتك.

مثال على التداول بالرافعة المالية

• السيناريو: نسبة رافعة مالية 100:1
• رأس المال: 1,000 دولار 
• حجم الرافعة المالية: 100:1
• حجم العقد (ستاندرد أو قياسي): 100,000 دولار

في هذا السيناريو، تتحكم في حجم عقد قيمته 100,000 دولار باستخدام 1,000 دولار فقط من رأس المال الخاص بك. إذا تحرك السوق في صالحك بنسبة 1%، يمكن أن تحقق ربحًا قدره 1,000 دولار (عائد بنسبة 100% على رأس المال). ومع ذلك، إذا تحرك السوق ضدك بنسبة 1%، قد تخسر رأس مالك بالكامل. 

الخاتمة

الرافعة المالية هي أداة قوية في تداول الفوركس يمكنها تعزيز كل من الأرباح المحتملة والمخاطر. فهم كيفية عمل الرافعة المالية وتطبيق أفضل الاستراتيجيات يمكن أن يساعدك  على استخدامها بفعالية مع إدارة المخاطر. في OW Markets، نقدم خيارات رافعة مالية متنوعة تناسب استراتيجيات التداول المختلفة وحجم المخاطر. تذكر دائمًا التداول بمسؤولية واستمر في تثقيف نفسك لاتخاذ قرارات صحيحة في سوق الفوركس.

 الأسئلة الشائعة حول الرافعة المالية والهامش في الفوركس

1. ما هو الفرق بين الرافعة المالية والهامش؟

الرافعة المالية هي أداة تسمح للمتداولين بالتحكم في حجم أكبر من رأس المال المتاح لديهم، مما يزيد من القدرة الشرائية. أما الهامش فهو المبلغ المالي الذي يجب على المتداول إيداعه كضمان لفتح صفقة باستخدام الرافعة المالية. بمعنى آخر، الرافعة تزيد من حجم استثمارك، والهامش هو الضمان الذي يُحجز من حسابك لتأمين هذا الاستثمار.

2. هل يمكنني استخدام الرافعة المالية في كل صفقة تداول؟

نعم، يمكن استخدام الرافعة المالية في كل صفقة تداول. ومع ذلك، يجب أن تكون على دراية بأن استخدام الرافعة يزيد من المخاطر، لذلك يُنصح باستخدامها بحذر، خاصة إذا كنت متداولًا مبتدئًا.

3. كيف تؤثر الرافعة المالية على الربح والخسارة؟

الرافعة المالية تضاعف كل من الأرباح والخسائر. على سبيل المثال، إذا كنت تستخدم رافعة مالية بنسبة 1:100، وقمت بفتح أحجام عقود كبيرة فإن أي تحرك طفيف في السوق يمكن أن يؤدي إلى تحقيق أرباح كبيرة، أو خسائر كبيرة بنفس القدر. لذلك، يجب أن تكون حذرًا جدًا عند استخدام الرافعة المالية.

4. ما الذي يحدث إذا لم أتمكن من تلبية نداء الهامش؟

إذا لم تتمكن من تلبية نداء الهامش عن طريق إيداع أموال إضافية أو إغلاق بعض الصفقات لتقليل حجم المخاطر، قد يقوم الوسيط بإغلاق بعض أو جميع صفقاتك تلقائيًا للوصول بمستوى الهامش إلى مستوى آمن. هذا الإجراء يُعرف باسم "تسييل الصفقات" أو "Stop Out".

5. هل يمكن تغيير مستوى الرافعة المالية بعد فتح الصفقة؟

لا يمكن تغيير مستوى الرافعة المالية لصفقة معينة بعد فتحها. مستوى الرافعة يُحدد عند فتح الصفقة بناءً على إعدادات حساب التداول الخاص بك. إذا كنت ترغب في تغيير الرافعة المالية، يجب عليك تعديلها قبل فتح صفقة جديدة.

6. كيف يمكنني حساب الهامش المطلوب لفتح صفقة معينة؟

لحساب الهامش المطلوب لفتح صفقة معينة، يمكنك استخدام المعادلة التالية:

الهامش المطلوب = (حجم الصفقة / الرافعة المالية) × سعر أداة التداول

على سبيل المثال، إذا كنت ترغب في فتح صفقة بحجم 100,000 وحدة باستخدام رافعة مالية 1:500 وسعر العملة الأساسية هو 1.2، فإن الهامش المطلوب سيكون:

الهامش المطلوب = (100,000 / 500) × 1.2000 = 240 دولار

7. ما هي المخاطر المرتبطة باستخدام الرافعة المالية العالية؟

استخدام الرافعة المالية العالية يمكن أن يؤدي إلى خسائر كبيرة جدًا في حال تحرك السوق بشكل غير متوقع. الرافعة العالية تزيد من حجم الصفقات المفتوحة وبالتالي يمكن أن تُسرّع من الوصول إلى نداء الهامش أو مستوى التسييل في حال كانت تحركات السوق ضدك. لذلك، يُنصح دائمًا باستخدام الرافعة المالية بحذر ووضع استراتيجيات إدارة مخاطر قوية.